Η πρώτη έξοδος μας στη διεθνή αγορά πέτυχε
Η Κύπρος άντλησε για πρώτη φορά μετά από τρία χρόνια κεφάλαια με χαμηλό επιτόκιο για να αποπληρώσει ακριβό εσωτερικό δανεισμό

Μετά από τρία χρόνια η Κύπρος κατάφερε χθες να ξαναβγεί στη διεθνή αγορά για δανεισμό ώστε να αποπληρώσει υφιστάμενο εσωτερικό χρέος το οποίο είναι αρκετά πιο ακριβό από το χρέος το οποίο εξασφάλισε χθες, με επιτόκιο 4,75%.Η τελευταία φορά που ξένα ταμεία ή χώρες δέχθηκαν να δανείσουν την Κύπρο, ήταν τον Μάιο του 2011.

Η χθεσινή έκδοση κυπριακών ομολόγων πενταετούς διάρκειας η οποία υπερκαλύφθηκε τέσσερις φορές, χαρακτηρίσθηκε τόσο από τον Πρόεδρο της Δημοκρατίας όσο και από τον Υπουργό Οικονομικών ως σημαντική επιτυχία αφού ενώ η Κύπρος η οποία ζητούσε 500 εκατομμύρια δέχθηκε προσφορές για 2 δισεκατομμύρια ευρώ από αρκετά επενδυτικά ξένα ταμεία κυρίως του Ηνωμένου Βασιλείου αλλά και της Ευρώπης.

Τελικά η χώρα μας δανείσθηκε 750 εκατομμύρια τα οποία θα χρησιμοποιήσει για αναχρηματοδότηση εσωτερικού χρέους σε τράπεζες και ημικρατικούς οργανισμούς κυρίως, το οποίο λήγει πολύ σύντομα. Με τη χθεσινή πενταετή έκδοση παρατείνεται η αποπληρωμή χρέους ενώ μειώνεται και το κόστος του. Κυρίως όμως, όπως τόνισε ο Χάρης Γεωργιάδης, αποκαθίσταται η εμπιστοσύνη στην κυπριακή οικονομία και τις προοπτικές της.

«Αυτό φυσικά, σημείωσε, με κανέναν τρόπο δεν σημαίνει πως εγκαταλείπεται ή έχει ολοκληρωθεί η προσπάθεια για μεταρρυθμίσεις και εξυγίανση. Αντίθετα είναι ακριβώς λόγω αυτής της προσπάθειας που ξανακερδίσαμε την εμπιστοσύνη των επενδυτών και μάλιστα ενάμιση χρόνο νωρίτερα από ότι ήταν ο αρχικός μας στόχος».

Ρευστότητα στις τράπεζες και την αγορά
Αναφερόμενος στα οφέλη που θα προκύψουν για την αγορά από τον χθεσινό δανεισμό ο κ. Γεωργιάδης τόνισε το γεγονός ότι θα εξοφληθεί χρέος προς τις τράπεζες των οποίων, με τον τρόπο αυτό, θα ενισχυθεί η ρευστότητα, κυρίως της Τράπεζας Κύπρου η οποία κατέχει πέραν του μισού χρέους το οποίο πρέπει να αποπληρωθεί.

Τα κεφάλαια αυτά, τόνισε, θα αποτελέσουν άμεση τόνωση της ρευστότητας της αγοράς σε μια οικονομία που το έχει άμεση ανάγκη.
Ο Υπουργός εξήγησε ότι χθες η Κύπρος δανείσθηκε 750 εκατομμύρια με επιτόκιο 4,75% για να αποπληρώσει παλαιότερο χρέος το οποίο η παρούσα κυβέρνηση κληρονόμησε από την προηγούμενη και το οποίο έχει ονομαστικό κόστος 5,15% και πραγματικό κόστος πολύ μεγαλύτερο.

Συνεπώς, ανέφερε, θα υπάρξει άμεσο πολύ σημαντικό όφελος και για τα δημόσια οικονομικά με μείωση των τόκων που καταβάλλονται αλλά και συνολικά για το υφιστάμενο δημόσιο χρέος των 18,5 δισεκατομμυρίων.
Απαντώντας σε ερωτήσεις ο Υπουργός εξήγησε ότι δεν πρέπει να συγκρίνεται ο δανεισμός από τη διεθνή αγορά με αυτόν που πήραμε από την τρόικα επειδή πρόκειται για δυο εντελώς ξεχωριστές κατηγορίες.
Άλλες ανάγκες καλύπτει το δάνειο από την τρόικα, είπε, κι άλλες ανάγκες θα καλύψει ο δανεισμός από τη διεθνή αγορά.

Σε ερώτηση γιατί δεν παραμείναμε στο αρχικό ποσόν το οποίο ζητούσαμε, δηλαδή τα 500 εκατομμύρια αναμένοντας πως ίσως στο μέλλον το επιτόκιο που θα εξασφαλίζαμε θα ήταν χαμηλότερο, ο κ. Γεωργιάδης απάντησε ότι οι σύμβουλοι της έκδοσης (Deutsche Bank, Goldman Sachs International, HSBC, UBS Investment Bank and VTB Capital )θεώρησαν ότι αυτή ήταν η ορθότερη υπο τις περιστάσεις κίνηση.

Πέφτει το κόστος δανεισμού
Ο κ. Γεωργιάδης εξήγησε επίσης ότι η πρώτη κίνηση για εξωτερικό δανεισμό η οποία έγινε προ διμήνου περίπου με το ομόλογο των 100 εκατομμυρίων το οποίο δόθηκε με ιδιωτική τοποθέτηση και επιτόκιο 6,5%, ήταν ένα πρώτο τέστ το οποίο αποτελούσε μέρος μιας ευρύτερης στρατηγικής.

«Αν κάποιος επιμετρήσει, είπε, το συνολικό κόστος του δανεισμού των 750 εκ. και των 100 εκατομμυρίων, τότε διαπιστώνει ότι παραμένει και πάλιν αισθητά πιο χαμηλά από το κόστος του υφιστάμενου εσωτερικού δανεισμού, που θα αποπληρώσουμε με τα 750 εκατομμύρια».

Πρόσθεσε ότι αυτές οι κινήσεις θα έχουν συνέχεια, όταν όμως τεχνοκρατικά κριθεί ότι και ο χρόνος και οι περιστάσεις είναι οι καλύτερες. Δεν παρέλειψε επίσης να πεί ότι ο δανεισμός της Κύπρου θα προλειάνει και θα προετοιμάσει το έδαφος για δανεισμό και των τραπεζών από τη διεθνή αγορά.

Τέλος απαντώντας σε ερώτηση αν με την χθεσινή επιτυχή έκδοση η κυπριακή οικονομία είναι δυνατόν να τύχει αναβάθμισης και να εξέλθει από την κατηγορία των σκουπιδιών, ο κ. Γεωργιάδης είπε ότι θα καταγραφεί το γεγονός ότι η Κύπρος η οποία ήταν αποκλεισμένη από τις αγορές τώρα πια μπορεί να δανείζεται.

Ξεπέρασε τις προσδοκίες
Στην επιτυχή έκδοση αναφέρθηκε χθες και ο Πρόεδρος της Δημοκρατίας μιλώντας στην 53η Ετήσια Γενική Συνέλευση του Συνδέσμου Εγκεκριμένων Λογιστών.
«Μετά από μια συντονισμένη και συστηματική προσπάθεια, είπε, η Κύπρος είναι ξανά σε θέση, μετά από τρία και πλέον χρόνια, να χρηματοδοτεί τις ανάγκες της δανειζόμενη από τις διεθνείς αγορές».
Αφού τόνισε ότι το χθεσινό εγχείρημα ξεπέρασε και τις πιο αισιόδοξες προβλέψεις ο Ν. Αναστασιάδης σημείωσε ότι η επιτυχία αυτή με κανένα τρόπο δεν σηματοδοτεί τη χαλάρωση της προσπάθειας για τη μεταρρύθμιση και την εξυγίανση της οικονομίας.

«Αντίθετα, είπε, με την ίδια συνέπεια και αποφασιστικότητα θα συνεχίσουμε την προσπάθεια της διόρθωσης και αποκατάστασης της αναπτυξιακής μας προοπτικής. Με την ίδια ένταση θα συνεχιστούν και οι παράλληλες προσπάθειες μας για προσέλκυση νέων επενδύσεων αλλά και για προώθηση των προοπτικών ανάπτυξης των υδρογονανθράκων , που θα συμβάλουν καθοριστικά στην επιστροφή μας στην οικονομική σταθερότητα, στην ανάπτυξη, την ευημερία αλλά και τη δημιουργία νέων θέσεων εργασίας. Θεωρώ περιττό να πω, πως το πρώτιστο που ο κάθε συνετός νοικοκύρης θα έπραττε ήταν η αποκατάσταση της αξιοπιστίας του οίκου του. Αυτό που έχουμε επιτύχει είναι η αποκατάσταση της αξιοπιστίας της Κυπριακής Δημοκρατίας που θα επιτρέψει και θα ενθαρρύνει τις επενδύσεις» κατέληξε.

Μέσα σε ένα δίωρο μας πρόσφεραν 2 δισεκατομμύρια
Το ονομαστικό επιτόκιο της έκδοσης καθορίστηκε στο 4,750% ενώ η απόδοση διαμορφώθηκε στο 4,850%, δηλαδή με περιθώριο 414,1 μονάδων βάσεως πάνω από τις τιμές αναφοράς «mid-swap», σύμφωνα με ανακοίνωση του Υπ. Οικονομικών.

Ανάδοχοι της έκδοσης ήταν οι τράπεζες Deutsche Bank, Goldman Sachs International, HSBC, UBS Investment Bank and VTB Capital.

Σύμφωνα εξάλλου με ανακοίνωση που εξέδωσαν οι ανάδοχοι, το βιβλίο προσφορών άνοιξε στις 10:15 ώρα Κύπρου με επιτόκιο αναφοράς 4,9%, ενώ η ζήτηση αυξανόταν σταθερά και έκλεισε στις 12:30 ώρα Κύπρου με προσφορές που έφτασαν τα 2 δις από πέραν των 150 επενδυτών, επιτρέποντας μια έκδοση €0,75 δις αντί του €0,5 δις που ήταν ο αρχικός στόχος.

«Το χαμηλό κόστος με το οποίο η Κύπρος κατάφερε να αντλήσει τα κεφάλαια αυτά δίνει ένα ισχυρό μήνυμα στις αγορές, καθώς το αποτέλεσμα που επιτεύχθηκε συνιστά μια σαφή ψήφο εμπιστοσύνης για το μέλλον», αναφέρεται στην ανακοίνωση.

Σημαντική χαρακτηρίζεται και η ευρεία γεωγραφική κατανομή των προσφορών.Η έκδοση καλύφθηκε κατά 54% από το Ηνωμένο Βασίλειο, κατά 23% από την Ευρώπη (εκτός ΗΒ) κατά 14,5% από την Κύπρο και κατά 8,5% από τον υπόλοιπο κόσμο.

Ανά κατηγορία επενδυτών, η ποιότητα της έκδοσης χαρακτηρίζεται πολύ υψηλή, αφού η έκδοση καλύφθηκε σε ποσοστό 51% από διαχειριστές ταμείων, κατά 27% από Hedge Funds και 22% από τράπεζες και ιδιωτικές τράπεζες.

ΔΗΚΟ: Επιβεβλημένο βήμα
Το ΔΗΚΟ, σχολιάζοντας την έκδοση είπε πως η επιστροφή της Κύπρου στις αγορές αποτελεί επιβεβλημένο βήμα σ` ένα μακρύ δρόμο και ότι απώτερος στόχος είναι η μετατροπή ολόκληρου του δημοσίου χρέους σε δανεισμό από τις αγορές.

«Χωρίς πανηγυρισμούς, ανέφερε η εκπρόσωπος Τύπου του ΔΗΚΟ, οφείλουμε να τονίσουμε πως το δημόσιο χρέος της Κύπρου, αποτελεί ιδιάζουσα περίπτωση, καθώς πρόκειται κυρίως για εσωτερικό και βραχυπρόθεσμο δανεισμό με πολύ υψηλό κόστος. Συνεπώς πρέπει να βγούμε στις αγορές πιο γρήγορα από τις άλλες χώρες. Η επιτυχής έκδοση κρατικών ομολόγων, συνιστά ένα σημαντικό βήμα σ` έναν μακρύ δρόμο, που έχουμε ακόμα να διανύσουμε».

ΕΔΕΚ: Ναι μεν αλλά
Η ΕΔΕΚ αφου χαρακτήρισε θετική εξέλιξη την έκδοση, σημείωσε ότι η κυβέρνηση παραμένει εκτεθειμένη επειδή το χαμηλο επιτόκιο που εξασφαλίσθηκε χθες «καταδεικνύει το σοβαρό ατόπημα της, όταν πριν από μόλις ενάμιση μήνα προχώρησε στην έκδοση ομολόγου €100 εκατ. με επιτόκιο 6,5%.

Τέλος ανέφερε ότι είναι σημαντικό τα χρήματα που θα αντληθούν από την χθεσινή έκδοση να ενισχύσουν την ρευστότητα στην αγορά και την πραγματική οικονομία, τονίζοντας ταυτόχρονα ότι ο δανεισμός δεν θα επιλύσει τα προβλήματα των ανέργων, των χαμηλόμισθων και των υπερχρεωμένων νοικοκυριών.

«Η ΕΔΕΚ στηρίζει τις λελογισμένες κινήσεις για να αντλήσει η χώρα κεφάλαια από τις διεθνείς αγορές σε λογικό κόστος για αναχρηματοδότηση του δημόσιου χρέους, ενίσχυση της ρευστότητας στην αγορά και τη δημιουργία συνθηκών ανάπτυξης» καταλήγει η ανακοίνωση.